为了加强对集团公司现有资源进行有效的配置和管理，对各类投资活动的决策和管理实施有效的控制，以提高投资收益，规避投资风险，制定以下暂行规定。

　　一、适用范围

本暂行规定适用于公司各相关部门、控股子公司和实际负责运作的参股子公司。

　　二、投资范围

　　公司从事投资活动的主要领域是高科技实业（包括医药保健、信息技术、环保、新材料及市政、交通、能源、商业等）和贸易、房地产、旅游、广告、装潢、咨询等服务业。

　　三、公司基本投资政策

　　公司投资活动的基本思想是使公司资产在滚动中不断增值，并实现公司目标利润的最大化，实现公司的可持续性稳定发展。

　　1．公司基本的投资政策是中长期投资同短期投资相结合。中长期投资指一年以上的投资活动，短期投资指一年以内的投资活动。

　　公司的投资策略是高科技实业、第三产业及其他领域投资等合理分布，以实现投资资产和收益的高效性和稳定性相结合。在公司投资活动目前阶段，将把规避、减少投资风险放在重要位置。

　　公司在进行投资活动总体规划和具体投资项目决策中，对资产的流动性实行合理的配置，并充分考虑资产的可变现性。将大力发展债券等风险低、变现能力强的短期投资。

　　2．公司对合资、合作的投资，其所占股份的政策是：

　　中短期产业，贸易类投资可控股，也可参股，投资比例视项目情况合理安排。

　　长期投资项目占全部投资的比例不宜太高，以绝对控股或相对控股为主。

　　四、投资决策

　　公司投资决策的运作流程（见附件）和审批权限是：

　　1．实业投资

　　（1）所有实业投资经项目建议人以项目书形式提出，由投资管理部组织协调有关公司、部门、人员进行全面调研后，由投资管理部项目负责人牵头编写投资报告或可行性研究报告，并提出具体投资方案和建议，由部门负责人提出初步审核意见后，报总裁办公会讨论。总裁办公会由总裁召集相关部门、人员，进行投资项目的专题评审。

　　（2）投资项目经总裁办公会讨论过后，按照公司章程规定的审批权限与程序报董事会进行审批。

　　　2．贸易投资

　　　贸易投资活动由项目建议人提出项目建议书，部门负责人提出初审意见后报总裁办公会讨论，总裁或分管副总裁审批。

　　　3．所有投资计划和投资进度报告均抄报，抄送财务部。如财务部对投资项目有不同意见，可在总裁办公会讨论时独立提出审核意见，或直接将意见呈报总裁或分管副总裁。

　　　4．经总裁办公会讨论通过投资项目的决议一旦形成后，对外的所有合同、协议均需公司法律顾问认可后方能签章。合同签定后报总裁办公室，财务部及具体执行部门备案。

　　　五、投资管理

　　　1．投资项目管理

　　（1）投资项目的跟踪管理原则上由经办人员执行。项目管理人员每周向部门负责人报告进展情况；每月底做一份项目管理报告，由部门负责人抽出意见后报总裁。

　　（2）如遇紧急或特殊情况，项目管理人员应立即采取有效措施制止损害公司利益事件发生，并立即向部门负责人或直接向总裁报告，提出妥善处理对策，经同意后执行。

　　（3）业务部门负责人应对所有投资项目进行监理，确认投资项目按计划实施。如有变异，重大事项向总裁提出处理对策，经批准后执行一般事项直接处理。

　　2．财务监督

　　（1）财务部应对投资项目进行财务跟踪管理。财务跟踪管理的主要内容是：投资资金控制，投资进度控制，投资效益评估，投资收益回收。

　　（2）财务人员可随时了解各投资项目财务情况：每月底对各投资项目的财务控制情况编写分析报告，提出改进建议，报财务部负责人，并抄送有关业务部门。

　　（3）财务部负责人对各投资项目财务状况进行监理，确认投资资金和投资收益按投资计划运转。如有变异发生，重大事项向总经理提出处理对策，经批准后执行；一般事项直接处理。

　　3．总裁办公会是控制投资与收益的总协调机构，每月一次对所有投资活动进行分析和协调；及时加强、调整投资管理措施；制定转让与再投资决策。

　　4．业务部门对每一个投资项目单独建立档案，便于对该投资项目的跟踪管理和评估，由具体经办人负责档案建立与调整。

　　六、转让与再投资

　　1．公司的投资原则是使资产在投资活动中滚动增值。除了相对稳定的长期投资以外，其余投资项目应定期进行投资后评估，选择适宜时机转让，以利资金及时回收和再投资。

　　2．转让投资项目的评估由业务部门会同财务部门实行。由业务部门，财务部门相关的项目管理人员提出报告，审批权限和途径同“投资决策”条款相同。

　　3．公司下属企业的注册资本，法人代表，法定地址，营业范围，股权比例等需要变更时，投资管理部对公司控股企业的变更安排做出评估意见，报总裁办公会讨论，总裁审批；对参股企业的变更安排做出评估意见，报总裁办公会备案。

　　七、附则

　　如遇不可预见之情况，由公司总裁或分管副总裁组织有关部门，人员讨论，提出处理意思；必要时报董事会审核后执行。

    本暂行办法解释权在集团公司投资管理部